Información material y su aplicación en Normas ISSB/NIIF S1 -S2

Material  y  su  aplicación  en Normas  NIIF S1 -S2

Las  normas  ISSB  están  diseñadas  para  proporcionar  información  que  sea  útil a  los  usuarios  principales de  los  informes  financieros  de  propósito  general. Estas normas, específicamente las NIIF S1 y S2, se centran en la información material y su relevancia en la toma de decisiones financieras.

La  definición  de  información  material  en  las  Normas  ISSB  se  centra  en  si  se  podría  esperar  razonablemente  que  la  información  influyera  en  las  decisiones  que  los  usuarios  primarios  toman  sobre  la  base  de  los  informes  financieros  de  propósito  general,  que  incluyen  los  estados  financieros  y  las  divulgaciones  financieras  relacionadas  con  la  sostenibilidad.  Los  usuarios  primarios  son  los  inversores,  prestamistas  y  otros  acreedores  existentes  y  potenciales

Consideraciones  de  interoperabilidad

El  enfoque  de  la  ISSB  en  proporcionar  información  útil  para  la  toma  de  decisiones  a  los  usuarios  primarios  distingue  la  información  financiera  relacionada  con  la  sostenibilidad  preparada  aplicando  las  Normas  ISSB  de  otras  normas  de  informes  de  sostenibilidad,  que  se  centran  en  proporcionar  información  a  un  conjunto  más  amplio  de  partes  interesadas  (incluidos,  por  ejemplo,  empleados  o  clientes).

La  materialidad  es  una  característica  de  la  información  específica  de  cada  entidad.  Las  Normas  ISSB  establecen  los  requisitos  que  una  entidad  aplica  al  preparar  la  información  financiera  relacionada  con  la  sostenibilidad. La  materialidad  se  utiliza  para  evaluar  si  la  información  requerida  por  las  Normas  ISSB  debería  ser  divulgada  por  una  entidad  en  particular.  En  otras  palabras,  la  definición  de  "información  material"  se  utiliza  como  filtro  para  evaluar  si  una  entidad  debería  proporcionar  información  sobre  un  riesgo  u  oportunidad  relacionados  con  la  sostenibilidad  para  cumplir  con  los  requisitos  establecidos  en  las  Normas  ISSB.  

El  término  materialidad  no  se  utiliza  en  las  Normas  ISSB  en  relación  con  la  significación  o  importancia  de  un  riesgo  u  oportunidad  relacionados  con  la  sostenibilidad.  En  cambio,  las  Normas  ISSB  requieren  la  divulgación  de  información  (material)  sobre  los  riesgos  y  oportunidades  relacionados  con  la  sostenibilidad  que  razonablemente  se  podría  esperar  que  afecten  las  perspectivas  de  una  entidad

Interoperabilidad

El  uso  de  la  palabra  "materialidad"  en  las  Normas  ISSB  difiere  de  su  uso  en  otras  normas  de  sostenibilidad.  Por  ejemplo, Normas  Europeas  de  Informes  de  Sostenibilidad (ESRS) por sus siglas en ingles, utiliza  el  término  "materialidad"  para  identificar  los  asuntos  "materiales"  y  sus  impactos,  riesgos  y  oportunidades  relacionados  para  informar  y  para  evaluar  la  "materialidad  de  la  información"  divulgada  sobre  esos  asuntos. Sin  embargo,  al  aplicar  las  Normas  ISSB,  las  evaluaciones  de  información  material  (y  más  particularmente  la  aplicación  de  la  definición  de  materialidad  de  la  ISSB)  solo  se  utilizan  para  determinar  qué  información  proporcionar  sobre  un  riesgo  u  oportunidad  relacionados  con  la  sostenibilidad

Al  realizar  juicios  de  materialidad,  una  entidad  evalúa  si  omitir, Se  podría  esperar  razonablemente  que  la  información  errónea  u  oculta  influya  en  las  decisiones  que  toman  los  usuarios  principales  sobre  el  suministro  de  recursos  a  la  entidad.  Al  realizar  juicios  de  materialidad,  una  entidad  considera  si  la  información,  si  se  omite,  se  expresa  erróneamente  o  se  oculta,  podría  razonablemente  afectar  las  expectativas  de  los  usuarios  principales  sobre  los  rendimientos,  por  ejemplo,  dividendos,  pagos  de  capital  e  intereses  o  aumentos  de  precios  de  mercado. 

Estas  expectativas  dependen  de  la  evaluación  que  hacen  los  usuarios  principales  del  monto,  el  momento  y  la  incertidumbre  de  las  futuras  entradas  netas  de  efectivo  a  la  entidad  y  de  su  evaluación  de  la  administración  de  los  recursos  económicos  de  la  entidad  por  parte  de  la  administración  de  la  entidad  y  de  su(s)  órgano(s)  de  gobierno  o  individuo(s)

Consideraciones  sobre  la  conectividad

Las  normas  IFRS  utilizan  definiciones  alineadas  de  "información  material",  y  los  requisitos  y  las  guías  de  apoyo  relacionados  con  la  materialidad  también  están  alineados.  Esta  alineación  facilita  la  conectividad  en  los  informes  financieros  de  propósito  general  de  una  entidad  porque  ambos  conjuntos  de  normas  requieren  que  una  entidad  presente  información  que  podría  esperarse  razonablemente  que  influya  en  las  decisiones  de  los  usuarios  principales.

Consideraciones  de  interoperabilidad

La  definición  de  “información  material”  en  las  Normas  ISSB  está  alineada  con  la  definición  correspondiente  utilizada  en  ESRS  relacionada  con  la  “materialidad  financiera”. Una  entidad  que  presente  información  de  conformidad  con  las  Normas  ISSB  o  ESRS  deberá  aplicar  los  requisitos  relativos  a  la  información  material  de  las  respectivas  normas  si  la  entidad  también  desea  cumplir  con  los  requisitos  de  divulgación  del  otro  conjunto  de  normas.  ESRS  exige  que  se  proporcione  información  cuando  sea  "material  desde  una  perspectiva  de  impacto",  cuando  sea  "material  desde  una  perspectiva  financiera",  o  ambas.

•  ESRS  requiere  que  la  información  se  proporcione  desde  una  perspectiva  de  impacto,  tal  como  se  define en  ESRS,  cuando  se  refiere  a  los  impactos  materiales  reales  o  potenciales,  positivos  o  negativos,  de  la  empresa  sobre  las  personas  o  el  medio  ambiente  que  surgen  de  sus  propias  operaciones  y/ o  cadena  de  valor  ascendente  o  descendente.  Esto  significa  que,  al  evaluar  la  materialidad  mediante  ESRS,  se  deben  considerar  las  necesidades  de  información  de  otras  partes  interesadas  más  allá  de  los  usuarios  primarios  al  momento  de  divulgar  información.

•  Sobre  la  materialidad  financiera,  la  ESRS  1  establece  que  "en  particular,  la  información  se  considera  material para  los  usuarios  primarios  de  los  informes  financieros  de  propósito  general  si  se  podría  esperar  razonablemente  que  la  omisión,  la  inexactitud  o  la  ocultación  de  dicha  información  influya  en  las  decisiones  que  toman  sobre  la  base  de  la  declaración  de  sostenibilidad  de  la  entidad'.  La  evaluación  de  la  materialidad  financiera  en  la  NIIF  1  corresponde  a  la  identificación  de  la  información  que  es  material  para  los  usuarios  primarios  de  los  informes  financieros  de  propósito  general  al  tomar  decisiones  relacionadas  con  el  suministro  de  recursos  a  la  entidad  (véase  el  párrafo  48  de  la  NIIF  1  y  el  párrafo  18  de  la  NIIF  S1).  Por  lo  tanto,  la  definición  de  información  que  se  considera  material  para  los  usuarios  de  los  informes  financieros  de  propósito  general  está  alineada  entre  los  dos  conjuntos  de  normas.

Referencia:

Material educativo: riesgos  y  oportunidades  relacionados  con  la  sostenibilidad  y  divulgación  de  información  material de ISSB. 

Conectividad e interoperabilidad de la revelaciones financieras relacionadas con la sostenibilidad y sus estados financieros relacionados

Conectividad  e  interoperabilidad de las  Normas  ISSB

Al  aplicar  las  Normas  ISSB,  una  entidad  debe  proporcionar  información  de  una  manera  que  permita  a  los  usuarios  principales  comprender  las  conexiones  entre  las  revelaciones  proporcionadas  en  sus  revelaciones  financieras  relacionadas  con  la  sostenibilidad  y  sus  estados  financieros  relacionados  (para  los  fines  de  este  documento,  esto  se  conoce  como  parte  de  "consideraciones  de  conectividad").  Además,  una  entidad  puede  considerar  si  sus  revelaciones  financieras  relacionadas  con  la  sostenibilidad,  preparadas  aplicando  las  Normas  ISSB,  son  compatibles  con  los  requisitos  de  otras  normas  (para  los  fines  de  este  documento,  esto  se  conoce  como  "consideraciones  de  interoperabilidad"). 

Por  lo  tanto,  podría  resultar  útil  considerar  también  la  materialidad  de  las  normas  ISSB  en  el  contexto  de  cuestiones  relacionadas  con  la  conectividad  y  la  interoperabilidad.  Para  facilitar  dichas  consideraciones,  a  lo  largo  de  este  material  educativo  se  proporcionan  recuadros  separados  denominados  "consideraciones  de  conectividad"  y  "consideraciones  de  interoperabilidad",  como  se  explica  a  continuación

Consideraciones  de  conectividad 

Se  espera  que  las  consideraciones  de  conectividad  sean  útiles  porque  las  revelaciones  financieras  relacionadas  con  la  sostenibilidad  acompañan  a  los  estados  financieros  de  una  entidad.  Además,  estas  consideraciones  pueden  ser  útiles  para  los  preparadores  con  experiencia  en  informes  financieros  que  estén  aplicando  las  Normas  ISSB.

 •  La  NIIF  S1  requiere  que  la  información  financiera  relacionada  con  la  sostenibilidad  se  proporcione  de  una  manera  que  permita  a  los  usuarios  comprender  las  conexiones  tanto  entre  los  elementos  a  los  que  se  refiere  la  información  como  entre  las  revelaciones  proporcionadas  por  la  entidad  en  sus  informes  financieros  de  propósito  general. 

•  Conectividad  entre  la  información  financiera  relacionada  con  la  sostenibilidad  y  los  datos  financieros  relacionados. Los  estados  financieros  son  una  consideración  importante  para  el  trabajo  del  ISSB  porque  las  revelaciones  financieras  relacionadas  con  la  sostenibilidad  deben  proporcionarse  junto  con  los  estados  financieros  de  una  entidad. 

•  Conectividad  entre  las  Normas  de  Divulgación  de  Sostenibilidad  IFRS  y  la  Contabilidad  IFRS Las  Normas  (a  los  efectos  de  este  documento,  los  dos  conjuntos  de  Normas  se  denominan  colectivamente  “Normas  NIIF”)  y  entre  las  revelaciones  financieras  relacionadas  con  la  sostenibilidad  y  los  estados  financieros  preparados  utilizando  esas  Normas  NIIF  son  una  consideración  fundamental  para  el  ISSB  y  el  Consejo  de  Normas  Internacionales  de  Contabilidad  (IASB).

Consideraciones  de  interoperabilidad

Las  consideraciones  de  interoperabilidad  pueden  ser  útiles  para  los  preparadores  que  aplican  las  Normas  ISSB  junto  con  las  Normas  Europeas  de  Informes  de  Sostenibilidad  (ESRS)  y  las  Normas  de  la  Iniciativa  de  Informes  Globales  (GRI). 

La  interoperabilidad  se  relaciona  con  las  conexiones  e  interacciones  entre  las  Normas  ISSB  y  otras  normas  que  una  entidad  puede  necesitar  o  querer  aplicar  con  las  Normas  ISSB,  en  particular  las  Normas  ESRS  y  GRI.

Importancias de las Ganancias por Acción NIC 33

 

NIC 33 se refiere a las Ganancias por Acción

La NIC 33 se refiere a las Ganancias por Acción. Esta norma internacional de contabilidad establece los principios para calcular y presentar las ganancias atribuibles a cada acción de una empresa. El objetivo principal es proporcionar una medida consistente y comparable de las ganancias generadas por una empresa por cada acción en circulación.

Puntos Clave de la NIC 33:

1.Definición de Ganancias por Acción: Se refiere a las ganancias atribuibles a cada acción ordinaria en circulación durante un período
2.Medición: Las ganancias por acción básicas y diluidas deben ser calculadas y presentadas.
3.Presentación: Las ganancias por acción deben ser presentadas en el estado de resultados y en la sección de resultados integrales.
4,Revelación: Se requiere información adicional sobre las políticas contables aplicadas y cualquier ajuste significativo

Importancias 

La medida de Ganancias por Acción (EPS, por sus siglas en inglés, Earnings Per Share) es una métrica financiera que indica la cantidad de beneficio neto que una empresa ha generado por cada acción ordinaria en circulación. Es una de las medidas más importantes para los inversores y analistas financieros, ya que proporciona una indicación del rendimiento financiero de una empresa y su rentabilidad.

Evaluación de la Rentabilidad:

Permite a los inversores comparar la rentabilidad de diferentes empresas de manera directa, independientemente del tamaño de la empresa o del número de acciones emitidas.

Toma de Decisiones de Inversión:

Los inversores utilizan EPS para tomar decisiones informadas sobre la compra, venta o retención de acciones. Un EPS creciente puede ser una señal positiva para la empresa, indicando un buen desempeño financiero.

Análisis Comparativo:

Ayuda a los analistas a comparar el rendimiento de una empresa con el de sus competidores y con el rendimiento promedio del sector.

Indicador de Valoración:

EPS se utiliza en la fórmula del ratio precio-beneficio (P/E ratio), que es una herramienta clave para valorar si una acción está sobrevalorada o infravalorada en relación con sus ganancias.

Ejercicio Práctico: Cálculo de Ganancias por Acción

Información:

1. Ganancia neta del período: $100,000
2. Número total de acciones ordinarias en circulación al inicio del período: 50,000
3. Emisión de nuevas acciones ordinarias a mitad del período: 10,000
4. Acciones preferentes emitidas: 5,000 (con dividendo preferente de $1 por acción)

Pasos para el cálculo:

1.Calcular el número de acciones ponderadas:

Acciones en circulación al inicio del período: 50,000
Nuevas acciones emitidas a mitad del período: 10,000 / 2 = 5,000 (ponderadas para 6 meses)
Total acciones ponderadas: 50,000 + 5,000 = 55,000

2.Restar los dividendos preferentes de la ganancia neta:

• Dividendos preferentes: 5,000 acciones * $1 por acción = $5,000
• Ganancia neta disponible para las acciones ordinarias: $100,000 - $5,000 = $95,000

1. Calcular las ganancias por acción básicas:

• Ganancia por acción (Básica): $95,000 / 55,000 = $1.73 por acción

Ganancias por Acción Básica: $1.73

Espero que este ejercicio te ayude a comprender este concepto que trata la NIC 33. 

! hasta una próxima entrega !

Proyecto de Ley de financiamiento PL.300: Propone un conjunto de medidas financieras para impulsar la transición energética en Colombia

 

Propone un conjunto de medidas financieras para impulsar la transición energética en Colombia y fomentar el desarrollo sostenible

Resumen Ejecutivo

El documento presentado propone un conjunto de medidas financieras para impulsar la transición energética en Colombia y fomentar el desarrollo sostenible. Estas medidas se centran en:

• Bonos de transición energética: Incentivar la inversión en proyectos de generación de energía a partir de fuentes no convencionales.
• Exención del IVA: Facilitar la producción nacional de equipos y servicios para proyectos de energía renovable.
• Techos solares: Promover la instalación de paneles solares en hogares de bajos ingresos, reduciendo la dependencia de subsidios y fomentando la generación distribuida.
• Opción tarifaria: Flexibilizar el cobro de tarifas eléctricas para los usuarios de estratos bajos y moderar el impacto de los aumentos en los precios de la energía.
• Incentivos al turismo sostenible: Fomentar el desarrollo turístico en municipios pequeños, generando empleo y protegiendo el medio ambiente.
• Impuesto al carbono: Desincentivar el uso de combustibles fósiles y promover la transición hacia una economía baja en carbono.

Evaluación de las Propuestas

Aspectos Positivos:

• Alineación con objetivos globales: Las propuestas están en línea con los acuerdos internacionales sobre cambio climático y los objetivos de desarrollo sostenible.
• Fomento de la inversión: Los incentivos fiscales y financieros buscan atraer inversión privada y acelerar la transición energética.
• Equidad social: Las medidas buscan beneficiar a los sectores más vulnerables de la población, como los hogares de bajos ingresos y las comunidades en zonas rurales.
• Diversificación de la matriz energética: Se promueve la generación de energía a partir de fuentes renovables, reduciendo la dependencia de combustibles fósiles.
• Desarrollo regional: Se busca impulsar el desarrollo económico en regiones menos favorecidas a través del turismo sostenible.

Medidas de Financiación para la Adaptación ante la Acción Climática y el Desarrollo Sostenible en un Marco de Sostenibilidad Fiscal 

Aspectos a Considerar:

• Sostenibilidad fiscal: Es necesario evaluar cuidadosamente el impacto fiscal a largo plazo de estas medidas y garantizar que sean financieramente sostenibles.
• Eficiencia de los incentivos: Se debe analizar si los incentivos fiscales propuestos son los más eficientes para lograr los objetivos planteados y si no generan distorsiones en el mercado.
• Implementación: Se requiere un plan de implementación detallado y una coordinación efectiva entre las diferentes entidades gubernamentales para garantizar el éxito de las medidas.
• Monitoreo y evaluación: Es fundamental establecer mecanismos de seguimiento y evaluación para medir el impacto de las políticas y ajustarlas según sea necesario.

Conclusiones

Las propuestas presentadas constituyen un paso importante hacia la transición energética y el desarrollo sostenible en Colombia. Sin embargo, es necesario realizar un análisis más profundo de los costos y beneficios de cada medida, así como evaluar su impacto en la competitividad del sector energético y en la economía en general.

Ejercicio práctico basado en el Artículo 196 del Estatuto Tributario.

Ejercicio práctico basado en el Artículo 196 del Estatuto Tributario, que trata sobre la renta líquida por recuperación de deducciones en bienes depreciados. 

Ejercicio Práctico 

Supongamos lo siguiente: 

1. Empresa XYZ S.A.S. compró una máquina por $100,000 el 1 de enero de 2019. 

2. La máquina tiene una vida útil de 5 años y se deprecia en línea recta. 

3. El 1 de enero de 2023, la empresa decide vender la máquina por $60,000. 

Pasos para el Cálculo 

1. Cálculo de la depreciación acumulada hasta la fecha de venta: 

• Depreciación anual = $100,000 / 5 años = $20,000 por año. 

• Depreciación acumulada hasta el 1 de enero de 2023 (4 años) = $20,000 * 4 = $80,000. 

2. Valor en libros de la máquina al 1 de enero de 2023: 

• Valor en libros = Costo original - Depreciación acumulada. 

• Valor en libros = $100,000 - $80,000 = $20,000. 

3. Cálculo de la utilidad en la venta de la máquina: 

• Precio de venta = $60,000. 

• Valor en libros = $20,000. 

• Utilidad en la venta = Precio de venta - Valor en libros. 

• Utilidad en la venta = $60,000 - $20,000 = $40,000. 

4. Imputación de la utilidad a la renta líquida por recuperación de deducciones: 

• La utilidad de $40,000 se debe imputar primero a la recuperación de las deducciones por depreciación que se tomaron en años anteriores. 

• En este caso, la depreciación acumulada fue de $80,000, por lo que toda la utilidad de $40,000 se considera como recuperación de deducciones. 

Registro Contable 

1. Registro de la venta de la máquina: 

2. Imputación de la utilidad a la renta líquida por recuperación de deducciones: 

Explicación 

• Caja/Bancos: Se registra el ingreso de efectivo por la venta de la máquina. 

• Depreciación Acumulada: Se elimina la depreciación acumulada del activo vendido. 

• Maquinaria: Se elimina el costo original de la máquina del balance. 

• Ganancia por Venta de Activos: Se registra la ganancia obtenida por la venta. 

• Renta Líquida por Recuperación de Deducciones: Se imputa la ganancia a la recuperación de las deducciones por depreciación. 

Sabia ....¿que es una warrants ? como se reconoce bajo NIIF

Hola atodos ...cordial saludos..

En este post abordaremos el tema de warrants o ventas de opciones, derechos y certificados de opciones para compra de acciones. 

De acuerdo con el parrafo 2.11 de la norma de contabilidad NIIF® para Pymes , una  una entidad aplicará los principios de los párrafos 22.7 a 22.10 a las emisiones de patrimonio por medio de ventas de opciones, derechos, certificados de opciones para compra de acciones (warrants) e instrumentos de patrimonio similares. 

Pero primero expliquemos que es una opcion:

Una opción sobre acciones es un instrumento que le otorga al tenedor el derecho, pero no la obligación, de comprar una cierta cantidad de acciones de la compañía. Si el tenedor ejerce la opción, la compañía aumenta su capital en acciones cuando emite las acciones para el tenedor de la opción. La Sección 22 solo trata la contabilización de las opciones sobre acciones que son emitidas para las partes que actúan en calidad de propietarios. Las opciones sobre acciones emitidas para empleados o proveedores de bienes y servicios se contabilizan de acuerdo con la Sección 26 Pagos Basados en Acciones.

Certificados de opción para suscribir acciones (warrants),

Hipótesis de negocio en marcha

¿Un entidad deberá evaluará la capacidad que tiene para continuar como negocio en marcha?

Si, de acuerdo con el párrafo 3.8 de las NIIF para pymes en el cual estables. 

Al preparar los estados financieros, la gerencia de una entidad que use esta NIIF evaluará la capacidad que tiene la entidad para continuar como negocio en marcha. Una entidad es un negocio en marcha salvo que la gerencia tenga la intención de liquidarla o de hacer cesar sus operaciones, o cuando no exista otra alternativa más realista que proceder de una de estas formas. Al evaluar si la hipótesis de negocio en marcha resulta apropiada, la gerencia tendrá en cuenta toda la información disponible sobre el futuro, que deberá cubrir al menos los doce meses siguientes a partir de la fecha de los estados financieros, sin limitarse a dicho periodo.P.3.8

Una entidad abandona la hipótesis de negocio en marcha sólo cuando la gerencia tiene la intención de liquidarla o de hacer cesar sus operaciones, o cuando no existe otra alternativa más realista que proceder de una de estas formas. Por consiguiente, la hipótesis de negocio en marcha puede ser apropiada aun cuando la entidad tiene dificultades financieras. Sin embargo, cuando existen incertidumbres significativas relativas a sucesos o condiciones que puedan suscitar dudas importantes sobre la capacidad de la entidad de continuar como negocio en marcha, ésta deberá revelar dichas incertidumbres.

En algunos casos, puede haber poca incertidumbre sobre el estado de negocio en marcha de una entidad. Algunos ejemplos son: (i) cuando es altamente probable que la entidad sea un negocio en marcha (por ejemplo, cuando la entidad está bien establecida, es muy rentable, tiene gran solvencia y no está sujeta a riesgos financieros y de negocio importantes); o (ii) cuando se tiene prácticamente toda la certeza de que la entidad no es un negocio en marcha (por ejemplo, cuando la gerencia está comprometida con un plan para liquidar la entidad o hacer cesar sus operaciones).

En los casos en que la gerencia no tenga la intención de liquidar la entidad ni de hacer cesar sus operaciones, podrá ser necesario un juicio profesional esencial para evaluar si la entidad no tiene otra alternativa más realista que proceder de una de estas formas (es decir, para evaluar si la entidad tiene la capacidad o no de continuar como negocio en marcha). Por ejemplo, en épocas de crisis financiera, la escasez general de crédito disponible que enfrentan todas las entidades puede afectar a la capacidad de una entidad rentable para continuar como negocio en marcha. 

Sea cual fuere la hipótesis de elaboración, las dudas sobre la capacidad de una entidad para continuar como negocio en marcha exigen que la gerencia lleve a cabo comprobaciones del deterioro del valor de los activos de la entidad y considere si se necesitan provisiones con respecto a contratos que han pasado a ser onerosos. Además, si una entidad no es un negocio en marcha, el valor de sus activos debe deteriorarse con respecto a su valor razonable menos costos de venta, debido a que los activos ya no tienen valor en uso.

Cuando una entidad no es un negocio en marcha, sus estados financieros deben prepararse de acuerdo con los requerimientos de la NIIF para las PYMES, excepto en la medida que sea necesario realizar ajustes contables para reflejar que la entidad ya no es un negocio en marcha.

Aqui un ejemplo :

El gobierno promulgó la Ley de Redistribución Económica (LRE) el 15 de diciembre de 2022. La entidad  denominada LA MINA  SAS figura en el Apéndice A de la LRE como entidad cuyas operaciones y activos el gobierno tiene la intención de expropiar. El gobierno ha prohibido a las entidades afectadas disponer de sus activos. La compensación por expropiación se calcula según el valor razonable de los activos tangibles expropiados. No se pagará ninguna compensación por los activos intangibles que se expropien.

La gerencia tiene la intención de mantener a la entidad LA MINA  SAS en producción comercial hasta que se expropien sus activos. Llegado ese momento, se prevé que la entidad LA MINA  SAS no tenga otra alternativa más realista que cesar en su actividad. Se prevé que la expropiación tenga lugar dentro de los tres meses siguientes al final del periodo sobre el que se informa. Por consiguiente, los estados financieros para el año finalizado el 31 de diciembre de 20X2 se han preparado bajo la hipótesis de negocio en marcha. En particular, se ha deteriorado el valor de los activos tangibles específicos con respecto a su valor razonable menos costos de venta y los compromisos contractuales onerosos han sido reconocidos como pasivos.

¿Cómo debería la gerencia de la entidad LA MINA  SAS revelar la información sobre su evaluación de la situación como negocio en marcha de la entidad LA MINA  SAS en sus estados financieros anuales del 31 de diciembre de 20X2?

A partir de estos hechos, corresponde revelar la siguiente información.

Extracto de las notas a los estados financieros del 31 de diciembre de 2022 de la entidad LA MINA  SAS:

Nota 1 Bases de elaboración y políticas contables

Bases de elaboración

Los estados financieros no se han elaborado bajo la hipótesis de negocio en marcha porque el gobierno anunció su intención de expropiar todos los activos de la entidad de acuerdo con la Ley de Redistribución Económica (la Ley) recientemente promulgada. La entidad será liquidada luego de que se expropien sus activos. Se prevé que la expropiación tenga lugar antes de abril de 2023. La Ley establece que la compensación por expropiación será equivalente al valor razonable de los activos tangibles expropiados. La gerencia tiene la intención de mantener a la entidad LA MINA  SAS en producción comercial hasta que se realice la expropiación y, por consiguiente, la entidad cese en sus operaciones. Para reflejar la liquidación inminente, se deteriora el valor de las propiedades, planta y equipo de la entidad con respecto a su valor razonable, se dan de baja los activos intangibles y se reconoce a los compromisos contractuales onerosos como pasivos.

Caso de vida real encolombia.

VIVA AIR FAST COLOMBIA S.A.S. (NIT. 900.313.349)

Mediante Oficio de 15 de marzo del año en curso, la Superintendencia de Sociedades requirió a la sociedad VIVA AIR FAST COLOMBIA S.A.S. (NIT. 900.313.349), para que remitiera la información exigida en la ley, en un plazo de treinta (30) días conforme lo disponen los artículos 14 y 15 del Régimen de Insolvencia, el cual fue atendido por la sociedad dentro del término.

Una vez estudiada la documentación presentada por la sociedad, el Juez del Concurso realizó un segundo requerimiento con Oficio 2023-01-415614 para que se completara la misma, otorgándole un término de diez (10) días hábiles.

Sobre la información recibida de la compañía, la Superintendencia realizó el estudio con lo cual concluyó que se cumplió con los requisitos de completitud de la información exigidos en el artículo 2 del Decreto 560 de 2020, y consecuentemente dando apertura al “proceso de reorganización empresarial” bajo la Ley 1116 de 2006, mediante Auto 2023-01-484509, notificado por estado el día 31 de mayo de 2023.

ULTRA AIR S.A.S. (NIT. 901.428.193)

En cuanto a ULTRA AIR S.A.S. (NIT. 901.428.193), a la fecha se encuentra corriendo el término de diez (10) días establecido en los artículos 14 y 15 de la Ley 1116 de 2006 para que la sociedad allegue la documentación solicitada mediante requerimiento de 29 de mayo de 2023, el cual vencerá el 13 de junio del presente año.

“Desde la Superintendencia trabajamos por defender las empresas y el trabajo digno, respetando los requerimientos de ley a efectos de lograr el buen desempeño de las sociedades y evitar al máximo cualquier tipo de perjuicio que se pueda causar a la sociedad, la legalidad y la economía del país. Con la prestación de los servicios de manera oportuna, continuaremos fortaleciendo el tejido empresarial colombiano y acompañando la reactivación de las empresas en crisis”, manifestó el superintendente Billy Escobar.

Como consecuencia de lo anterior, la Superintendencia de Sociedades continuará desempeñando las funciones asignadas por ley, e informando sobre el avance de los mismos.

Deja tu comentarios sobre empresas que no hayan cumplido con e principio de negocios en marcha  en la informacion financiera. 

¿Sobre giro bancarios, equivalente al efectivo o pasivo financiero ?

¿Sobre giro bancarios, equivalente al efectivo o pasivo financiero ?

Tema: Sobre giro bancarios, equivalente al efectivo o pasivo financiero
Normas: NIC 7 -SECCION 7 NIIF Para Pymes 

Preparado By: Jade Javier Jimenez

Alcance y Definición

Alcance:

Este concepto se aplica a todas las entidades que preparan estados financieros de acuerdo con las normas de contabilidad de NIIF FULL  y NIIF para PYMES y, deben presentar un estado de flujos de efectivo.

Definición:

Los Párrafos 7.7 de la NIC 7 y el Párrafo 7.2 de las   Sección NIIF para PYMES define el efectivo como el dinero en caja y depósitos a la vista. Los equivalentes al efectivo son inversiones a corto plazo de gran liquidez que son fácilmente convertibles en importes conocidos de efectivo y están sujetas a un riesgo insignificante de cambios en su valor.

Criterio para su reconocimiento

El efectivo incluye el dinero en caja y los depósitos a la vista.

Los equivalentes al efectivo son inversiones a corto plazo (generalmente con vencimientos de tres meses o menos desde la fecha de adquisición) que son fácilmente convertibles en importes conocidos de efectivo y están sujetas a un riesgo insignificante de cambios en su valor.

Requisitos Específicos:

Los sobregiros bancarios que son reembolsables a petición de la otra parte y forman una parte integral de la gestión de efectivo de una entidad, los sobregiros bancarios son componentes del efectivo y equivalentes al efectivo.

Ejemplos Prácticos

Ejemplo 1: Una empresa tiene $10,000 en la caja y $50,000 en una cuenta corriente. Además, posee un depósito a plazo fijo de $20,000 con vencimiento en dos meses. Todos estos se consideran efectivo y equivalentes al efectivo.

Ejemplo 2: Una empresa invierte $30,000 en bonos del gobierno con vencimiento en seis meses. Estos no se consideran equivalentes al efectivo debido a su vencimiento más largo.

Reconocimiento y medición

El 2  de diciembre compra mercancía a su proveedor, por valor de 10 millones de  pesos IVA incluido, se queda pendiente del pago (a crédito), La obligación se tiene que pagar el 29 de diciembre del mismo años, pero  el saldo en banco de $5.000.000, por lo tanto, utiliza el sobregiro, para pagar la totalidad de la deuda. 

La  empresa AST LTDA, usa  el sobregiro bancario como  un equivalente al efectivo: porque se reembolsa cuando se reclama el pago y forma parte integral de la gestión de efectivo, es decir, se usa para pago a proveedores de la entidad.

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Registro en libro de diario                                               Debe                 Haber 

02 de diciembre de 2022 

Inventario                                                                    $10.000.000

Cuenta comerciales por pagar -proveedores                                             $10.000.000

Para reconocer compra de inventario

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29 de diciembre de 2022

Cuenta comerciales por pagar -proveedor                       $10.000.000

 Efectivo-Banco                                                                                                     $10.000.000

Para reconocer  cancelación de la cuentas comerciales por pagar

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02 de diciembre de 2022 

Efectivo-Banco                                                                 $5.000.000

Equivalente al efectivo                                                                                        $5.000.000

Para reconocer sobregiro bancario 

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Notas y Consideraciones 

Adicionales

Es importante que las entidades evalúen regularmente sus inversiones a corto plazo para asegurarse de que cumplen con los criterios de equivalentes al efectivo.

Los cambios en el efectivo y equivalentes al efectivo deben ser presentados en el estado de flujos de efectivo, clasificados por actividades de operación, inversión y financiación.

Referencias:

Párrafos 7 de NIC 7 - Párrafos  7.1. a 7.4.  de la sección 7 de las NIIF para PYMES.

Dividendos y Prioridades: Lo que Debes Saber sobre Acciones Preferentes y Ordinarias, ejemplo practico.

Dividendos y Prioridades: Lo que Debes Saber sobre Acciones Preferentes y Ordinaria: ejemplo practico.

Ante muchas preguntas de mis estudiantes y usuarios del portal, voy aborda el tema: Acciones Preferentes y Ordinarias desde el enfoque de las norma de contabilidad de NIIF FULL y NIIF para pymes  

Ante de abordar este tópico, vale la pena destacar que son las acciones ordinarias y preferente (preferenciales).

Una acción ordinaria es un instrumento de patrimonio que está subordinado a todas las demás clases de instrumentos de patrimonio.

Una acción ordinaria potencial es un instrumento financiero u otro contrato que pueda dar derecho a su tenedor a recibir acciones ordinarias.

Acciones ordinarias de emisión condicionada son acciones ordinarias que se emiten a cambio de un desembolso en efectivo pequeño o nulo o de otra aportación, siempre y cuando se satisfagan las condiciones predeterminadas en un acuerdo condicionado de emisión de acciones.

Son ejemplos de acciones ordinarias potenciales:

(a) instrumentos de pasivo o instrumentos de patrimonio, incluyendo acciones preferentes, que sean convertibles en acciones ordinarias;

(b) opciones y certificados de opciones para compra de acciones (warrants);

(c) acciones a emitir en caso de que se cumplan las condiciones de los acuerdos contractuales, tales como la compra de un negocio o de otros activos. Párrafo 5 de la NIC 33.

¿Quién Cobra Primero? La Dinámica de Dividendos entre Acciones Preferentes y Ordinarias, bueno, respondemos este interrogante.

Según el párrafo 6 de la NIC 33. Las acciones ordinarias reciben dividendos solo después de que se hayan pagado los dividendos a las acciones preferentes. Esto se debe a la prioridad que tienen las acciones preferentes en la distribución de ganancias. Aquí tienes un resumen de cómo funciona este proceso: 

Dividendo a Acciones Preferentes: Primero, se paga el dividendo fijo acordado a los accionistas preferentes. Si las acciones preferentes son acumulativas, cualquier dividendo no pagado de periodos anteriores también se debe pagar antes de que los accionistas ordinarios reciban cualquier ganancia. 

Dividendo a Acciones Ordinarias: Una vez que se han pagado todos los dividendos preferentes, las ganancias restantes pueden ser distribuidas a los accionistas ordinarios. Estos dividendos no son fijos y pueden variar dependiendo de las ganancias de la empresa. 

Ahora bien, vamos a darle una mirada practica a este tema:

Ejemplo: 

Supongamos que una empresa tiene las siguientes ganancias disponibles para distribución de dividendos: 

Ganancias disponibles: $50,000 

Acciones preferentes: 1,000 acciones con un dividendo fijo de $5 por acción 

Acciones ordinarias: 2,000 acciones 

Cálculo: 

Dividendo a Acciones Preferentes: 

1000 acciones x $5 por acción = $5.000

Ganancias restantes para Acciones Ordinarias: 

$50,000 - $5.000 = $45.000 

Dividendo por Acción Ordinaria: 

$45.000 /2000 acciones = 22,55 por acción

En este ejemplo, los accionistas preferentes recibirían $5,000 en total, y los accionistas ordinarios recibirían $22.50 por acción de las ganancias restantes. 

 

Una unidad generadora de efectivo 

La NIA para empresas más pequeñas y menos complejas

Entidades Menos Complejas, conocida como NIA para ECL.

 Traducción propia y no oficial, para fines académicos, realizada por: Jader Jimenez

 

El día de hoy 27 de agosto de 2024, El Consejo de Normas Internacionales de Auditoría y Aseguramiento (IAASB) ha publicado nuevas orientaciones sobre la aplicación de la Norma Internacional de Auditoría para Auditorías de Estados Financieros de Entidades Menos Complejas, conocida como NIA para ECL. Las Orientaciones Complementarias de la Autoridad ayudarán a los usuarios a determinar las situaciones apropiadas para utilizar la norma.

Las orientaciones serán especialmente útiles para las autoridades legislativas y reguladoras que apliquen la norma, para las empresas que desarrollen políticas o procedimientos relacionados y para los auditores que determinen si la norma es adecuada para un encargo específico.

Accesible en el sitio web del IAASB, esta guía complementa los recursos publicados anteriormente, como vídeos, seminarios web y la Guía complementaria sobre informes de auditoría. A finales de este año, el IAASB publicará también una guía de adopción y una guía de primera aplicación. En conjunto, estos materiales proporcionan un conjunto completo de herramientas para la adopción y aplicación de la NIA para LCE.

La nueva guía no modifica ni anula la NIA para ECL, cuyo texto es el único que tiene autoridad. La lectura de las orientaciones no sustituye a la lectura de la NIA para LCE. Para más información y para acceder a las nuevas orientaciones, visite: www.iaasb.org/ISAforLCE

La ISA para LCE (por sus siglas en Ingles )es un estándar de auditoría global independiente diseñado específicamente para empresas más pequeñas y menos complejas.

• Es una norma independiente, proporcionada y adaptada a las necesidades específicas de una auditoría de entidades menos complejas, lo que la hace más fácil de utilizar para aquellos profesionales que respaldan este tipo de trabajos.
• Proporciona el mismo nivel de seguridad que una auditoría realizada bajo las NIA: seguridad razonable.
• Ayudará a mantener la confianza en los informes financieros y promoverá la aplicación consistente de las normas de auditoría a las LCE, lo que reduce el riesgo de divergencia jurisdiccional al impulsar la consistencia y la comparabilidad a nivel mundial.
• Reconoce la importancia de las empresas más pequeñas y sus necesidades específicas de auditoría

¿Cuándo se puede utilizar las ISA para  empresas más pequeñas y menos complejas o LCE?

La ISA para LCE se puede utilizar en jurisdicciones que han adoptado la norma.

La  naturaleza  de la empresa es lo que determina si se puede utilizar esta norma. ¿Son menos complejas las actividades de la empresa, las estructuras organizativas y de propiedad, la función financiera, la tecnología, la contabilidad y los informes ?

Tampoco  podrá  ser utilizado por entidades que figuren en bolsa o tengan características de interés público.

Consulte la norma para obtener más detalles sobre cuándo se puede utilizar la ISA para LCE.

Guía complementaria de la NIA para informes de auditoría de LCE

consulta aqui: https://www.iaasb.org/publications/isa-lce-auditor-reporting-supplemental-guidance

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

El IASB propone ejemplos ilustrativos para mejorar la información sobre incertidumbres relacionadas con el clima y otras incertidumbres en los estados financieros

El Consejo de Normas Internacionales de Contabilidad (IASB) publicó hoy un documento de consulta en el que propone ocho ejemplos para ilustrar cómo las empresas aplican las Normas de Contabilidad NIIF al informar los efectos de las incertidumbres relacionadas con el clima y otras en sus estados financieros.

El IASB elaboró ​​estos ejemplos ilustrativos1 en respuesta a la fuerte demanda de las partes interesadas, en particular de los inversores, quienes manifestaron su preocupación por el hecho de que la información sobre las incertidumbres relacionadas con el clima en los estados financieros a veces era insuficiente o parecía ser incoherente con la información proporcionada fuera de los estados financieros. Para responder a estas preocupaciones, los ejemplos propuestos por el IASB tienen por objeto:

• mejorar la transparencia de la información en los estados financieros; y
• Fortalecer la conexión entre los estados financieros y otras partes de los informes de una empresa, como las divulgaciones de sostenibilidad.

Los ocho ejemplos ilustrativos se centran en áreas como los juicios de materialidad, la información sobre supuestos e incertidumbres en las estimaciones y la desagregación de la información. Los principios y requisitos ilustrados en estos ejemplos se aplican igualmente a otros tipos de incertidumbres2 más allá de las incertidumbres relacionadas con el clima.

Estos ejemplos ilustrativos son una de las varias acciones que el IASB está llevando a cabo para ayudar a mejorar la información sobre incertidumbres relacionadas con el clima y otras incertidumbres en los estados financieros.

Para desarrollar estos ejemplos, el IASB colaboró ​​con miembros del Consejo de Normas Internacionales de Sostenibilidad (ISSB) y su personal técnico. Esta colaboración ayudó a garantizar que los ejemplos ilustrativos se ajustaran a los requisitos de divulgación relacionados con la sostenibilidad del ISSB.

Andreas Barckow, presidente del IASB, afirmó:

Los inversores han comunicado claramente que tienen en cuenta los riesgos relacionados con el clima en su proceso de toma de decisiones. Aunque nuestras Normas de Contabilidad ya abordan dichos riesgos, hemos identificado la necesidad de contar con ejemplos ilustrativos para mejorar la aplicación de estos requisitos. Los ejemplos que proponemos tienen por objeto aportar claridad, ayudando a las empresas a comunicar mejor en sus estados financieros cómo las incertidumbres relacionadas con el clima y otras afectan a su situación financiera y su rendimiento.

Los ejemplos ilustrativos no amplían ni modifican los requisitos de las Normas de Contabilidad NIIF. En cambio, brindan orientación sobre cómo deben aplicarse los requisitos de las Normas para brindar a los inversores mejor información sobre los riesgos relacionados con el clima y otras incertidumbres.

El IASB invita a todas las partes interesadas a enviar comentarios sobre los ejemplos ilustrativos propuestos. El período de comentarios está abierto hasta  el 28 de noviembre de 2024 .

El IASB considerará los comentarios de las partes interesadas y decidirá si procede con los ejemplos ilustrativos propuestos para acompañar las Normas de Contabilidad NIIF.

Lea y comente el borrador de exposición

https://www.ifrs.org/content/dam/ifrs/project/climate-related-other-uncertainties-fs/iasb-ed-2024-6-climate-uncertainties-fs.pdf

• Envíe una carta de comentarios sobre el borrador de exposición.

https://www.ifrs.org/content/ifrs/home/projects/work-plan/climate-related-risks-in-the-financial-statements/ed-cl-climate-related-uncertainties-fs.html

Hechos Ocurridos después del Periodo sobre el que se Informa

Introducción a los requerimientos

El objetivo de los estados financieros con propósito de información general de una pequeña o mediana entidad es proporcionar información sobre la situación financiera, el rendimiento y los flujos de efectivo de la entidad que sea útil para la toma de decisiones económicas de una gama amplia de usuarios que no están en condiciones de exigir informes a la medida de sus necesidades específicas de información. 

El objetivo de la Sección 32 es establecer cuándo una entidad debe ajustar sus estados financieros para los hechos ocurridos después del periodo sobre el que se informa y establecer la información a revelar que debe proporcionar una entidad respecto de la fecha de autorización para la publicación de estos estados y los hechos ocurridos después del periodo sobre el que se informa.

La sección clasifica los hechos ocurridos después del periodo sobre el que se informa de esta manera:

(a) hechos que implican ajuste: aquellos que proporcionan evidencia sobre las condiciones que existían al final del periodo sobre el que informa; o

(b) hechos que no implican ajuste: aquellos que indican condiciones que surgieron después del periodo sobre el que se informa.

Los hechos que implican ajuste reflejan información nueva sobre los activos y pasivos que se reconocieron al final del periodo sobre el que se informa o sobre los ingresos, gastos o flujos de efectivo que se reconocieron durante el periodo contable. El ajuste de los estados financieros para reflejar esta información nueva incrementa la relevancia, fiabilidad e integridad de los estados financieros y, por ende, los vuelve más útiles.

Como los hechos que no implican ajuste se relacionan con las condiciones que surgieron después del periodo sobre el que se informa, no deben reflejarse en los importes reconocidos en los estados financieros como activos y pasivos registrados al final del periodo sobre el que se informa ni como ingresos, gastos o flujos de efectivo contabilizados durante el periodo contable. Sin embargo, revelar información sobre condiciones importantes que surgieron después del periodo sobre el que se informa es un hecho relevante para evaluar los flujos de efectivo futuros de la entidad.

Definición de hechos ocurridos después del periodo sobre el que se informa

Los hechos ocurridos después del periodo sobre el que se informa son todos los hechos, favorables o desfavorables, que se han producido entre el final del periodo sobre el que informa y la fecha de autorización de los estados financieros para su publicación. Existen dos tipos de hechos:

(a)los que proporcionan evidencia de las condiciones que existían al final del periodo sobre el que informa (hechos ocurridos después del periodo sobre el que se informa que implican ajuste); y

(b)los que indican condiciones que surgieron después del periodo sobre el que informa (hechos ocurridos después del periodo sobre el que se informa que no implican ajuste). P.32.2 

Ejemplos: hechos que implican ajuste

Una entidad ofrece, a los compradores de sus productos, garantías al momento de realizar sus adquisiciones. El 31 de diciembre de 20X5, una entidad evaluó que su obligación de garantía debía ascender a 100.000 u.m. Inmediatamente antes del 31 de diciembre de 20X5, los estados financieros anuales se autorizaron para la publicación. 

La entidad descubrió un defecto oculto en una de sus líneas de productos (es decir, un defecto que no podía descubrirse mediante una inspección razonable o habitual). Como resultado del hallazgo, la entidad reconsideró su estimación de la obligación de garantía al 31 de diciembre de 20X5 y la estableció en 150.000 u.m.

El descubrimiento del defecto oculto es un hecho ocurrido después del periodo sobre el que se informa que implica ajuste. La condición, el defecto oculto, existía en los productos vendidos antes del 31 de diciembre de 20X5.

El 1 de marzo de 20X1, se autorizaron para la publicación los estados financieros de una entidad para el año finalizado el 31 de diciembre de 20X0.

El 1 de febrero de 20X1, un competidor acordó liquidar una reclamación hecha por la entidad por una infracción de una de sus patentes. La entidad abrió el caso contra el competidor en 20X0. Sin embargo, el competidor había litigado el caso de la entidad.

El hecho, la resolución del caso, es un hecho ocurrido después del periodo sobre el que se informa que implica ajuste. Brinda evidencia concluyente de que la entidad poseía una cuenta por cobrar válida respecto del competidor al 31 de diciembre de 20X0, de donde se obtendrán beneficios económicos para la entidad (véase el párrafo 32.2 (a)).

Ejemplos: hechos que no implican ajuste

El 1 de marzo de 20X1, se autorizaron para la publicación los estados financieros de una entidad para el año finalizado el 31 de diciembre de 20X0. Al 31 de diciembre de 20X0, la entidad tenía importantes exposiciones no cubiertas de moneda extranjera. Para el 1 de marzo de 20X1, se había incurrido en una pérdida importante sobre estas exposiciones debido a un debilitamiento sustancial de la moneda funcional de la entidad en comparación con las monedas extranjeras a las cuales está expuesta.

El deterioro de la tasa de cambio es un hecho ocurrido después del periodo sobre el que se informa que no implica ajuste. Indica las condiciones que surgieron después del periodo sobre el que se informa (véase el párrafo 32.2(b)). 

La reducción de la tasa de cambio no suele relacionarse con condiciones que existían al final del periodo sobre el que se informa, pero refleja las circunstancias que han surgido posteriormente (es decir, la tasa de cambio al final del periodo sobre el que se informa tuvo en cuenta las condiciones que se daban en esa fecha).

Medición de una inversión en acciones ordinarias o preferentes al valor razonable

Medición de una inversión en acciones ordinarias o preferentes al valor razonable

Veamos un caso practico de técnica 

Medición de una inversión en acciones ordinarias o preferentes al valor razonable si se puede medir éste con fiabilidad.  El párrafo 11.14(c)(i) requiere:

Una entidad utilizará la siguiente jerarquía para estimar el valor razonable de las acciones:

(a) La mejor evidencia del valor razonable es un precio cotizado para un activo idéntico en un mercado activo. Éste suele ser el precio comprador actual.

(b) Si los precios cotizados no están disponibles, el precio de una transacción reciente para un activo idéntico suministra evidencia del valor razonable en la medida en que no haya habido un cambio significativo en las circunstancias económicas ni haya transcurrido un periodo de tiempo significativo desde el momento en que la transacción tuvo lugar. Si la entidad puede demostrar que el precio de la última transacción no es una buena estimación del valor razonable (por ejemplo, porque refleja el importe que una entidad recibiría o pagaría en una transacción forzada, liquidación involuntaria o venta urgente), se ajustará ese precio.

(c) Si el mercado para el activo no es activo y las transacciones recientes de un activo idéntico por sí solas no constituyen una buena estimación del valor razonable, una entidad estimará el valor razonable utilizando una técnica de  valoración. El objetivo de utilizar una técnica de valoración es estimar el precio de transacción que se habría alcanzado en la fecha de medición en un intercambio entre partes que actúen en condiciones de independencia mutua, motivado por contraprestaciones normales del negocio.

Notas

Los únicos instrumentos dentro del alcance de la Sección 11 que se miden al valor razonable son las inversiones en acciones preferentes no convertibles y acciones preferentes u ordinarias sin opción de venta si las acciones cotizan en bolsa o si su valor razonable se puede medir de otra forma con fiabilidad. Por lo tanto, la orientación sobre el valor razonable en esta sección se centra sólo en estos instrumentos. La Sección 12 brinda más orientación sobre el valor razonable para los instrumentos financieros dentro del alcance de la Sección 12

Para una entidad (entidad X) que mantiene acciones ordinarias o preferentes de otra entidad (entidad Y), un “activo idéntico” a esa acción (que se menciona en el párrafo 11.27(a)), sería una acción en la entidad Y con los mismos términos y condiciones. Las acciones ordinarias en una compañía pueden dividirse en distintas clases de acciones y cada clase tiene derechos con diferencias mínimas (p. ej., hay acciones ordinarias “A” y acciones ordinarias “B”). Una acción ordinaria A usualmente no constituiría un activo idéntico a una acción ordinaria B. Por lo tanto, si hubiera un valor razonable conocido

para las acciones ordinarias A (p. ej., debido a una transacción reciente en las acciones ordinarias A), no se podría deducir que este valor sea el valor razonable de las acciones ordinarias B. Sin embargo, el precio de las acciones ordinarias A podría emplearse como punto de partida, junto con los ajustes realizados para contabilizar las diferencias en los términos y condiciones entre las acciones ordinarias A y las acciones ordinarias B

Mercado activo (párrafo 11.27(a))

La existencia de cotizaciones de precios publicadas en el mercado activo para activos idénticos, por ejemplo en una bolsa de valores, es la mejor evidencia del valor razonable y, cuando existen, se utilizan para medir el activo o el pasivo financiero. Un instrumento financiero se considera como cotizado en un mercado activo si los precios de cotización están fácil y regularmente disponibles a través de una bolsa, de intermediarios financieros, de una institución sectorial, de un servicio de fijación de precios o de un organismo regulador, y esos precios reflejan transacciones de mercado actuales que se producen regularmente, entre partes que actúan en situación de independencia mutua. 

El valor razonable se define en términos del precio que se acordaría entre un comprador y un vendedor, ambos debidamente informados, en una transacción realizada en condiciones de independencia mutua. 

El objetivo de determinar el valor razonable de un instrumento financiero que se negocia en un mercado activo, es obtener el precio al cual se produciría la transacción con ese instrumento al final del periodo sobre el que se informa (es decir, sin modificar o reorganizar de diferente forma el instrumento en cuestión), dentro del mercado activo más ventajoso al cual tenga acceso inmediato la entidad

Si las transacciones se suceden con una frecuencia tal que ofrecen información confiable sobre los precios de manera continua, el mercado se considera activo. Sin embargo, si las transacciones observadas ya no se producen con frecuencia (incluso si los precios están disponibles) o si las únicas transacciones que se efectúan son transacciones forzadas, el mercado ya no se considera activo. Es posible que deba recurrirse a juicios profesionales para determinar si un mercado es activo. 

Una entidad debe evaluar la importancia y relevancia de todos los factores pertinentes para determinar si, sobre la base de la evidencia disponible, un mercado no es activo. Si una entidad arriba a la conclusión de que un mercado no es activo, las transacciones o los precios cotizados en ese mercado pueden no ser determinantes para el valor razonable.

Aunque una entidad debe tener acceso al mercado en la fecha de medición, no es necesario que pueda vender el activo particular ni transferir el pasivo particular en esa fecha (por ejemplo, si hay una restricción sobre la venta del activo). Sin embargo, la entidad debe ser capaz de acceder al mercado cuando cese la restricción. Si un participante en el mercado considerara una restricción sobre la venta de un activo al determinar el precio para el activo, la entidad deberá ajustar el precio cotizado para reflejar el efecto de esa transacción.

En raras ocasiones, un precio cotizado en un mercado activo podría no representar el valor razonable en la fecha de medición. Este podría ser el caso si, por ejemplo, sucedieran hechos significativos (transacciones de principal a principal, anuncios u operaciones de corretaje) luego del cierre de un mercado, pero antes de la fecha de medición. Una entidad establece y aplica de manera coherente una política para identificar esos eventos que podrían afectar las mediciones del valor razonable.

Transacciones recientes (párrafo 11.27(b))

Cuando los precios cotizados no están disponibles, el precio de la transacción más reciente suministra evidencia del valor razonable actual siempre que no haya habido un cambio significativo en las circunstancias económicas desde el momento de la transacción. Si las condiciones han cambiado desde el momento de la transacción (p. ej., un incendio grave en una entidad puede afectar seriamente el precio de sus acciones), el valor razonable refleja el cambio de las condiciones. De manera similar, si la entidad puede demostrar que el precio de la transacción última no es el valor razonable (por ejemplo, porque refleja el importe que una entidad recibiría o pagaría en una transacción forzada, liquidación involuntaria o venta urgente), se ajustará ese precio. 

Partida contable separada 

El valor razonable de una cartera de instrumentos financieros es el producto del número de unidades del instrumento financiero por su precio de mercado cotizado.

Una técnica de valoración debe incorporar todos los factores que los participantes en el mercado considerarían al establecer un precio y debe ser coherente con las metodologías económicas aceptadas para la determinación de precios de los instrumentos financieros. 

La selección y la aplicación de las técnicas de valoración suelen implicar un grado considerable de juicio profesional. Debe seleccionarse una técnica que sea adecuada para el instrumento que se valora y para la cual se disponga de datos suficientes, en particular datos que maximicen el uso de la información procedente del mercado (por ejemplo, información desarrollada sobre la base de datos de mercado disponibles). 

Quizá sea necesario realizar ajustes a la información procedente del mercado, según los factores específicos de las acciones; por ejemplo, el volumen o nivel de actividades de compra y venta de las acciones. Luego de seleccionar las técnicas de valoración, éstas deben aplicarse con un criterio coherente salvo que corresponda cambiar la técnica porque se obtendrá un cálculo más fiable del valor razonable con una técnica distinta. Por ejemplo, si aparece una nueva técnica de valoración o se consigue más información.

La información determinada por la entidad es la que no se basa en datos observables de mercado. Sin embargo, refleja las suposiciones que los participantes del mercado suelen emplear al determinar el precio de las acciones, incluidas las suposiciones sobre el riesgo. Al desarrollar este tipo de información, una entidad puede comenzar con sus propios datos que se ajustan si un nivel importante de información disponible indica que (a) otros participantes en el mercado suelen emplear datos distintos o (b) hay un aspecto particular de la entidad que no se detecta en los otros participantes en el mercado (por ejemplo, una sinergia específica de la entidad). 

Una entidad no debe realizar esfuerzos exhaustivos para obtener información sobre suposiciones de participantes en el mercado. Sin embargo, una entidad no puede ignorar información sobre suposiciones de participantes en el mercado cuya disponibilidad sea razonable.

Si una entidad empleara de manera significativa las técnicas de valoración, debe comprobar periódicamente su validez utilizando precios procedentes de cualquier transacción reciente y observable de mercado sobre el mismo instrumento (es decir, sin modificaciones ni cambios de estructura), o que estén basados en cualquier dato de mercado observable y disponible.

Técnica de valoración

La entidad A posee 250 acciones ordinarias en la empresa XYZ, una empresa no cotizada. La empresa XYZ posee un capital total en acciones de 5.000 acciones con un valor nominal de 10 u.m. Las ganancias sostenibles después de impuestos de la entidad XYZ se calculan en 70.000 u.m. por año. Una ratio precio-ganancia adecuada determinada a partir de datos publicados del sector equivale a 15 (antes del ajuste por falta de comerciabilidad). La gerencia de la entidad A calcula que el descuento por falta de comerciabilidad de las acciones de la empresa XYZ y las restricciones sobre su transferencia equivale al 20 por ciento. La entidad A valora su participación en las acciones de la empresa XYZ sobre la base de las ganancias.

Una valoración basada en las ganancias de la participación en las acciones de la entidad A

en la empresa XYZ podría ser la siguiente:

Fuente: Párrafo.11.27